【盤前早報】道瓊跳漲逾500點 刷今年新高
Dec 01, 2023《美國股市盤後總覽》
🔺上升：鈾、政府活動、學術教育、醫療服務
▼下跌：汽車零部件、金融科技、科技設備
🔸️最新數據顯示通膨持續降溫，但聯準會官員打壓降息預期，美債殖利率攀升，美股主指週四 (30 日) 漲跌不一。
🔸️聯準會官員週四釋出相對鷹派的訊號。 聯準會第三把交椅、紐約 Fed 銀行總裁威廉斯 (John Williams) 重申，聯準會處於或接近利率高峰，貨幣政策立場大約處於最近 25 年來最具限制性的水準，預計貨幣政策將在相當一段時間內維持在具有限制性的狀態。
🔸️同日，舊金山聯準銀行總裁戴利 (Mary Daly) 表示，現在根本「沒有考慮」降息的可能性，目前貨幣政策處於良好的狀態，聯準會應保持耐心和警覺。
🔸️石油輸出國家組織與夥伴國(OPEC+)同意明年初自願減產約每日220萬桶。沙烏地阿拉伯將延續目前的自願減產計畫。交易員對減產協議實施持懷疑態度，因此國際油價走跌。
🔸️瑞銀 (UBS) 外匯策略師 Vassili Serebriakov 表示：「考量到美股的強勁表現，我們原先預估月底會出現美元賣壓，通常這代表著外國資產管理公司會賣出遠期美元合約。不過，部分賣出合約的行動可能已經先發生在本月初，導致月底的拋售減少。」
🔸️Salesforce 和波音領漲下，道瓊跳漲逾 500 點至 35,950.89 點，收盤創下今年新高。科技股走勢疲弱，那指收黑 0.23%，標普微漲近 0.4%。
《美國國債殖利率》
📜 10年期和2年期國債殖利率差：-0.36%
📜 2年期國債殖利率：4.69%
📜 10年期國債殖利率：4.32%
《匯率及大宗商品》
🇺🇸 美元指數：103.508，🔺0.63%
🇪🇺 歐元兌美元：1.088，▼0.73%
🇬🇧 英鎊兌美元：1.262，▼0.54%
🇦🇺 澳幣兌美元：0.660，▼0.16%
🇨🇦 美元兌加幣：1.356，▼0.19%
🇯🇵 美元兌日圓：148.19，🔺0.65%
🇹🇼美元兌台幣：31.260，🔺 0.03%
🛢西德州原油：每桶75.96美元，▼2.4%
🛢布蘭特原油：每桶 82.83美元，▼0.3%
🏅黃金價格：每盎司2036.47美元，▼0.4%
《華爾街分析》
🔸️卡森集團全球宏觀策略師 Sonu Varghese 表示：「近期數據可能鞏固貨幣政策轉折點即將到來的預期，而聯準會將在 2024 年前六個月至少降息一次。官員已承認通膨正在放緩，而且在經濟強勁和失業率較低的情況下可能會出現這種情況，這基本上為降息奠定基礎。」
🔸️eToro 美國投資分析師 Callie Cox 表示：「目前來看，這是一個牛市，鮑爾和聯準會正在公開談論通膨進展和降息前景。只要聯準會的說法堅持下去，對利率敏感的行業就可能繼續渴望降息，但請投資人謹慎行事。經濟正在放緩，衰退的風險仍然存在。」
🔸️Independent Advisor 投資長 Chris Zaccarelli 預測：「我們在 11 月份看到的很多情況只是意識到經濟仍然表現良好，消費者俱有彈性，聯準會按兵不動，這比其他任何事情都重要。假設這些情況從現在到今年年底一直存在，市場將繼續走高。」
《美國經濟數據》
🔸️個人消費支出物價 (PCE) 指數年升 3.0%，創 2021 年 3 月以來最慢增速，10 月核心 PCE 年增 3.5%，符合市場預期。上周續領失業金人數升至約 2021 年年底來新高，進一步證明就業市場正在降溫。
🔸️美國初次請領失業金人數增加 7000 人，至 21.8 萬，高於前一周的 21.1 萬。
《財經行事曆》
🔸️週五 12/01：ISM製造業指數
《全球動態》
🔸️根據最新數據，11 月歐元區消費者物價指數 (CPI) 自 10 月的 2.9% 下滑至 2.4%，遠低於市場預期的 2.7%，通膨降溫幅度超出預期，引發市場對歐洲央行 (ECB) 提前降息的押注。
🔸️OPEC+ 周四也宣布巴西以成員國身分將加入組織。畢馬威美國能源領導人 Angie Gildea 評論：「非 OPEC 產油國原本預計將在未來幾年抵消 OPEC + 的影響力，但在巴西加入後，應可讓 OPEC + 重返市場主導地位。」
《以色列和巴勒斯坦衝突》
🔸️巴勒斯坦伊斯蘭主義團體「哈瑪斯」（Hamas）今天又釋放2名以色列女性人質，而根據已延長的以哈休戰協議，也會有更多巴勒斯坦囚犯將獲釋。布林肯訪以色列盼延長休戰
《美國企業方面消息》
🔸️荷蘭半導體設備公司艾司摩爾 (ASML) (ASML-US) 收低 0.99%。ASML 週四表示，執行長韋尼克 (Peter Wennink) 將於明年四月任期結束時退休，屆時將由公司老將、現任商務長的 Christophe Fouquet 接手掌舵。
🔸️Salesforce (CRM-US) 暴漲 9.36% 。受惠市場對雲端產品的強勁需求，雲端客戶關係管理軟體大廠 Salesforce（CRM）第三季財報，每股純益達 2.11 美元，優於市場預期的 2.06 美元。
🔸️特斯拉 (TSLA-US) 收低 1.78% 。執行長馬斯克透露，將在美東時間週四 3 點開始交付首批電動皮卡 Cybertruck。不含優惠的電動皮卡 Cybertruck 起售價 6.1 萬美元。此前他受訪時表示，到 2025 年，特斯拉的 Cybertruck 產量可能會達到每年約 25 萬輛。
🔸️市場對於特斯拉⽪卡CyberTruck的短期交付能⼒持謹慎態度，特別是在埃隆·⾺斯克之前提到過 CyberTruck的⽣產困難，以及短期內難以實現正⾯現⾦流的情況下。
🔸️然⽽，⾺斯克也曾在上⽉的電話會議中提及，CyberTruck將具備多種功能，並表⽰特斯拉有可能最終克服這些挑戰， 以⾼產量⽣產CyberTruck，同時不會耗費過多現⾦。
🔸️不過，⾺斯克⾃⼰預計實現這⼀⽬標可能需要12⾄18個⽉的時間和⼀定的虧損，並認為特斯拉在2025年之前不太可能達到每年⽣產25萬輛 CyberTruck的⽬標。
🔸️彭博的分析師則認為， CyberTruck產能和⽑利率是TSLA的關鍵 CyberTruck在特斯拉的汽⾞製造⽅法上是⼀⼤退步。 ⾄週三為⽌，也就是CyberTruck交付活動前⼀天，特斯拉尚未公佈⼀些關鍵細節，如可能影響CyberTruck需求和盈利能⼒的定價和⾞輛規格。
🔸️其他未明確的問題還包括續航⾥程、⽪卡的基本規格、未來的交付速度，以及在交付⾸⽇會有誰收到CyberTruck等。部分分析師預測，CyberTruck的售價可能會在5萬美元左右。
🔸️WedBush的分析師預計，2023年第四季特斯拉可能交付⼤約2000⾄3000輛CyberTruck，⽽2024年上半年的交付量可能達到約1萬輛。
《美上修Q3 GDP 季增年率5.2％》
增幅創2021年第四季以來最⾼；經濟展韌性，軟著陸在望
🔸️美國商務部於29⽇公布的數據顯⽰，2022年第三季國內⽣產總值（GDP）的季增年率經上修⾄5.2%，超越初估的4.9%以及市場預估的5%。這⼀增⾧率是⾃2021年第四季以來的最⾼⽔平，反映出美國經濟的持續韌性。
🔸️第三季GDP的上修主要得益於多個⽅⾯的增⾧，包括消費者⽀出、民營企業庫存投資、出⼝、州及地⽅政府⽀出、聯邦政府⽀出和住宅固定投資等。
🔸️值得注意的是，GDP的統計會經歷兩次修正，以包含最新資訊。在第三季的第⼆次更新將於⼀個⽉後公佈。數據公布後，美元指數在當晚10點半報於102.9。
🔸️另⼀⽅⾯，經濟合作與發展組織（OECD）在同⽇發布的「全球經濟展望」報告中，將美國今年的經濟增⾧率由先前的2.2%上修⾄2.4%，2023年的預測則由1.3%調整⾄1.5%。
🔸️中國今年的經濟增速預計為5.2%，明年則下調⾄4.7%，均⾼於先前的預估。⽇本今年預計增⾧1.7%，明年則降⾄1%。
🔸️歐元區今年的增⾧預測為0.6%，明年上升⾄0.9%。OECD預計，全球經濟成⾧將從今年的2.9%（略低於之前的3%預測）放緩⾄明年的2.7%，並於 2025年回升⾄3%。
🔸️儘管存在⾼債務⽔平和利率不確定性，OECD表⽰明年全球經濟將略有放緩，但硬著陸的⾵險已經減弱。
🔸️國際貨幣基⾦組織（IMF）稍早的預估中，認為美國今年的經濟增⾧為2.1%，明年將放緩⾄1.5%。IMF認為，即使在⾼利率的環境下，美國經濟仍將保持強勁，在已開發國家中位居前列。美國經濟的這⼀展現增強了⼈們對於美國聯邦儲備（Fed）實現經濟「軟著陸」（即成功抑制通膨⽽不致導致經濟衰退）的期待。
🔸️⼤多數分析師預計，Fed⽬前的升息循環已接近尾聲，明年可能會轉向降息。然⽽，也有不同的觀點。⾼盛資產管理公司的經濟學家認為，除⾮經濟增⾧的放緩程度遠超預期，否則Fed不太可能在明年降息。摩根⼤通資產管理的策略師也表⽰，隨著⾼利率對經濟的影響逐漸顯現，美國經濟衰退的⾵險被推遲，⽽不是減弱。
《美國個⼈消費開⽀ (PCE) 物價指數按年變幅》
《美國核⼼個⼈消費⽀出平減指數(PCE) (同⽐) 》
🔸️市場預測指出，個⼈消費⽀出（PCE）的年增率將從3.4%降⾄3.1%，⽽核⼼PCE（排除⾷品和能源價格的PCE）的年增率預計將從3.7%下降⾄ 3.5%。
🔸️在全球經濟增⾧放緩的背景下，市場對原油需求的擔憂加劇，這導致⾃9⽉份以來油價從⾼位回落。此外，以⾊列和哈瑪斯達成的暫時停⽕協議也減少了地緣政治的⾵險，進⼀步推動油價延續偏弱的⾛勢。這對於整體通脹的持續降溫是有利的。
🔸️然⽽，鑑於房價已經觸底並開始回升，核⼼通脹的頑固性仍需引起關注。 因此，美國聯邦儲備系統（Fed）的官員們依然保留升息的選項，並未透露任何降息的可能性。這表明儘管市場對通脹的擔憂有所緩解，但聯準會對經濟前景的審慎態度仍未改變，並持續關注通脹趨勢和經濟數據，以決定未來的貨幣政策⽅向。
🔸️近期，美國Fed官員們持續表現出強硬的態度， 主要著重於強調利率仍過⾼以及加息的可能性。
🔸️然⽽，10年期國債收益率的下降和市場情緒的變化，正促使投資者增加對美聯儲明年中期開始降息的押注。
🔸️⾥⼠滿聯邦儲備銀⾏總裁Barkin在周三表⽰，除⾮通脹顯⽰出⾜夠的下降進展，否則政策制定者需保持提⾼利率的選項。
🔸️儘管市場普遍預期美聯儲已停⽌加息，並將於2024年開始降息，Barkin在接受CNBC訪問時表明，由於當前的不確定性，他尚未準備好承諾特定的政策路徑， FED官員鷹⾵陣陣來並強調加息依然是美聯儲的選項之⼀。
🔸️此外，美聯儲理事Waller在周⼆的講話中提到，未來幾個⽉的通脹數據將是其考慮降息的⼀個重要因素。
🔸️亞特蘭⼤聯邦儲備銀⾏總裁Bostic在周三的⼀篇 ⽂章中提及，他認為經濟增⾧將⼤幅放緩，並 預期通脹將進⼀步下降。他指出，更嚴格的貨 幣政策和更廣泛的⾦融狀況正在對經濟活動產 ⽣更⼤的影響。Bostic還提到，美聯儲尚未⾒到 緊縮政策的全部效果，這也是他預期經濟可能 會進⼀步降溫的原因。
《你的追蹤就是我們堅持分享的動力》
♦️Instagram：
http://www.instagram.com/libao.financeschool_/
⚡️58財經新聞&卷商報告📰：
https://t.me/+GpatHeJu4m8yNWU9
👩👧👦股民閒聊區：
